Анализ источников формирования имущества организации таблица



Анализ имущества и источников его появления

Как провести простой анализ имущества и источников его формирования?

Для этого необходимо обратиться к Методологическим рекомендациям по проведению анализа финансово-хозяйственной деятельности организаций (утв. Госкомстатом России 28.11.2002).

Среди этапов анализа имущества и источников его формирования можно выделить:

  1. Анализ структуры активов.
  2. Анализ структуры источников формирования активов.
  3. Анализ изменения активов и их источников.

То есть начать анализ имущества нужно с анализа активов. Что представляют собой активы?

Активы – это те ресурсы, от которых компания планирует получить экономическую выгоду.

Активы подразделяются на два основных вида:

  • внеоборотные активы; оборотные активы.

Для любой компании выгодно иметь значительные источники собственных средств, с помощью которых могут быть возвращены заемные средства и покрыты краткосрочные займы и кредиты. К таким источникам относятся:

  • уставный капитал;
  • добавочный капитал;
  • резервный капитал;
  • нераспределенная прибыль, в том числе прибыль прошлых лет; резервы.

Какие положительные и негативные тенденции можно наблюдать в структуре активов?

Положительные и негативные тенденции в структуре активов

Анализ структуры активов

Активы представляют собой ресурсы, контролируемые организацией, которые могут принести в будущем экономическую выгоду. Например, вложения в иностранные активы, доля в капитале иностранной компании в будущем может принести дивиденды. Если говорить об основных средствах, то в будущем их возможно реализовать или сдать в аренду и получить дополнительную прибыль.

Чтобы провести анализ структуры активов, нужно понимать, что активы делятся на два основных вида:

  • внеоборотные активы;
  • оборотные активы.

Внеоборотные активы — приносят доход более 1 года:

  • нематериальные активы (патенты, лицензии, товарные знаки, программы ЭВМ, деловая репутация);
  • основные средства (земельные участки, здания, машины, оборудование, незавершенное строительство);
  • доходные вложения в материальные ценности (имущество в лизинг, имущество по договору проката);
  • финансовые вложения.

Оборотные активы — приносят доход менее 1 года:

  • запасы;
  • краткосрочные финансовые вложения;
  • денежные средства;
  • дебиторская задолженность.

Четкого порядка финансового анализа структуры активов не существует, поэтому каждая компания или предприниматель разрабатывают собственный алгоритм анализа структуры активов.

Анализ положительных и негативных тенденций в структуре активов

Для того чтобы провести анализ положительных и негативных тенденций в структуре активов, необходимо сравнить показатели различных лет. В российской практике сравниваются показатели за двух- или трехлетний период, в зарубежной практике, например, проведения due diligence, сравниваются показатели за более продолжительный период, за 5-7 лет.

Чем более глубокий анализ будет проведен, тем точнее можно установить тенденцию.

Основной источник информации для проведения анализа положительных и негативных тенденций – это бухгалтерский баланс.

Мы делим валюту баланса на соответствующий показатель в структуре активов.

Валюта баланса – это сумма по всем составляющим счетам бухгалтерского баланса.

Приведем пример тенденций в структуре активов.

Базисный год Отчетный год % к валюте баланса Прирост (+), уменьшение (-)
2014 2015 Базисный год Отчетный год Абсолютная величина % Доля, в % к валюте баланса
Актив
Внеоборотные активы 2 551 526 2 916 058 67,1% 80,9% 364 532 1,14 -186,1%
Оборотные активы 1 250 130 689 667 32,9% 19,1% -560 463 0,55 286,1%
запасы 3 470 4 040 0,1% 0,1% 570 1,16 -0,3%
краткосрочная дебиторская задолженность 1 240 547 192 750 32,6% 5,3% -1 047 797 0,16 534,8%
денежные средства 41 229 0,00% 0,01% 188 5,59 -0,10%
краткосрочные финансовые вложения 6 072 492 648 0,2% 13,7% 486 576 81,13 -248,3%
Валюта баланса 3 801 656 3 605 725 100,0% 100,0% -195 931 0,95 100,0%

К положительным тенденциям можно отнести:

  • увеличение внеоборотных активов, например, основных средств, нематериальных активов;
  • снижение краткосрочной дебиторской задолженности.

К отрицательным тенденциям можно отнести:

  • снижение доли валюты баланса в текущем периоде;
  • незначительные запасы;
  • отсутствие денежных средств у компании.

Фондоотдача

Фондоотдача показывает, сколько рублей дохода приходится на рубль стоимости основных фондов.

Формула для расчета достаточно проста:

Фондоотдача (в процентах) = выручка / основные средства * 100%

Проще всего найти данное соотношение, используя «Бухгалтерский баланс», а также «Отчет о прибылях и убытках».

Для этого необходимо брать строчки: выручка и основные средства.

Коэффициент износа

Коэффициент износа – показатель, характеризующий степень изношенности средств труда. Он определяется как отношение суммы начисленной амортизации основных фондов к их первоначальной стоимости.

Формула для расчета достаточно проста:

Коэффициент износа основных средств = Сумма износа / первоначальная стоимость

Коэффициент обновления

Коэффициент обновления – показатель, характеризующий долю введенных в действие в данном периоде новых основных фондов. Рассчитывается как отношение стоимости введенных в действие в течение года основных фондов к стоимости основных фондов на конец года. Формула для расчета достаточно проста:

Коэффициент обновления основных средств = Стоимость приобретенных основных средств / Стоимость основных средств на начало года

Анализ структуры источников формирования активов

Активы в компанию могут попасть различными путями. Представим в виде схемы пути формирования собственного капитала компании.

Источники формирования собственного капитала предприятия

Собственный капитал компании
Капитал, предоставленный собственниками:
— уставный капитал (минимальный капитал ООО — 10 000 рублей, минимальный капитал ОАО — 100 000 рублей);
— внесение имущества собственниками; — добавочный капитал;
— займы от учредителей.
Прочие взносы юридических и физических лиц:
— субсидии;
— целевое финансирование;
— пожертвования физических лиц;
— взносы.
Резервы, накопленные предприятием:
— резервный фонд;
— накопленная чистая прибыль;
— фонды на развитие компании, иные фонды, такие как фонд отпусков, фонд покрытия убытков.

Самым первым и основным источником формирования собственного капитала является уставный капитал, который представляет собой совокупность вкладов учредителей. Вклады учредителей в бухгалтерском балансе отражаются в денежной форме, но фактически могут быть внесены:

    • денежными средствами;
    • оборудованием;
    • недвижимым имуществом;
    • землей;
    • автомобилями и пр.

    Внесение в уставный капитал имущества выгодно тем, что в этом случае компания не уплачивает НДС.

    В рамках финансового анализа формирования уставного капитала необходимо понять, какую сумму в денежном эквиваленте составляет уставный капитал, из каких источников он формируется, был ли он увеличен в процессе работы компании.

    Источник

    Анализ имущественного состояния предприятия и источников его формирования

    Особенности состава и структуры имущества предприятия. Анализ дебиторской задолженности, источников формирования имущества, ликвидности. Расчет коэффициентов, характеризующих общую финансовую устойчивость. Факторный анализ прибыли от продажи продукции.

    Рубрика Финансы, деньги и налоги
    Вид курсовая работа
    Язык русский
    Дата добавления 28.05.2014
    Размер файла 412,6 K

    Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

    Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

    Размещено на http://www.allbest.ru/

    • финансовый имущество ликвидность дебиторский
    • Введение
    • 1. Анализ имущественного состояния предприятия и источников его формирования
    • 1.1 Анализ состава и структуры имущества предприятия
    • 1.2 Анализ дебиторской задолженности
    • 1.3 Анализ состава и структуры источников формирования имущества
    • 1.4 Расчет коэффициентов, характеризующих общую финансовую устойчивость
    • 2. Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия
    • 2.1 Определение типа финансовой устойчивости
    • 2.2 Оценка платежеспособности и ликвидности
    • 3. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия
    • 3.1 Факторный анализ прибыли от продажи продукции
    • 3.2 Анализ показателей оборачиваемости текущих активов
    • 3.3 Анализ показателей рентабельности
    • Заключение
    • Список использованной литературы
    • Экономический анализ — наука, изучающая результаты производственно-хозяйственной деятельности предприятия и его структурных подразделений на основе показателей плана, учета, отчетности и других источников информации. Экономический анализ представляет собой системное исследование всех сторон финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

    Предметом экономического анализа является хозяйственно-финансовые процессы предприятия, социально-экономическая эффективность и конечные финансовые результаты их деятельности, складывающиеся под воздействием объективных и субъективных факторов, получающие отражения через систему экономической информации.

    Цель анализа состоит в том, чтобы своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности предприятия, находить резервы улучшения финансового состояния предприятия, его платежеспособности. А так же выработка наиболее достоверных предположений и прогнозов будущих финансовых условий функционирования предприятия.

    Информационной базой анализа финансового состояния предприятия ООО «Темп» является бухгалтерская (финансовая) отчетность. Годовая бухгалтерская отчетность предприятия состоит из «Бухгалтерского баланса» (форма № 1), «Отчета о прибылях и убытках» (форма № 2), «Отчета об изменениях капитала» (форма № 3), «Отчета о движении денежных средств» (форма № 4), «Приложения к Бухгалтерскому балансу» (форма № 5), «Отчета о целевом использовании полученных средств» (форма № 6), Пояснительной записки, аудиторского заключения.

    Мобилизация резервов осуществляется как путем совершенствования технологии, так и путем ликвидации различных потерь. Экономический анализ ставит перед собой задачи:

    1. Оценка результатов деятельности предприятий по выполнению планов, достигнутому уровню развития экономики, использованию имеющихся возможностей;

    2. Разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

    Значение анализа в системе организационно-управленческой деятельности состоит в том, что он позволяет принимать оптимальные тенденции развития предприятий на последующие периоды.

    Качество работы производственных предприятий характеризуется конечным результатом производственно-хозяйственной деятельности, ритмичностью выполняемых работ.

    Повышение качества выполняемых работ зависит не только от самой организации, но и от внешних причин: поставщиков, заказчиков, своевременного поступления финансирования, от социально-политической и экономической ситуации в государстве.

    Проблема, обозначенная в курсовой работе актуальна, так как экономический анализ способствует улучшению плановой работы, повышению уровня всей финансово-хозяйственной деятельности, является неотъемлемой частью работы предприятия.

    Цель проведенного анализа на основе имеющихся данных определить финансовое положение предприятия и дать оценку финансовых результатов деятельности.

    Для достижения поставленной в курсовой работе цели мною решались следующие задачи:

    — изучить методы и методику экономического анализа финансово-хозяйственной деятельности организации;

    — провести экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности организации.

    В курсовой работе будет использована методика анализа финансового состояния предприятия, предложенная Дыбаль С. В., так как она позволяет дать наиболее полную и глубокую оценку финансовому состоянию предприятия, более детально изучить структуру баланса, его активов и пассивов.

    В курсовой работе на основе вышеприведенной методики будут проведены следующие виды экономического анализа: горизонтальный анализ, вертикальный анализ, метод финансовых коэффициентов, сравнительный анализ, факторный анализ.

    Источником данных для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс (форма № 1 бухгалтерской отчетности), источником данных для анализа финансовых результатов является отчет о финансовых результатах предприятия (форма № 2 бухгалтерской отчетности).

    Анализ имущественного состояния предприятия и источников его формирования

    1.1 Анализ состава и структуры имущества предприятия

    Для осуществления своей деятельности предприятие должно располагать определенным набором экономических ресурсов. Обычно в экономической литературе все, что предприятие имеет и использует в производственной деятельности, называется имуществом предприятия.

    Имущество предприятия — материальные и нематериальные элементы, используемые предприятием для производства и реализации продукции, выполнения работ, оказании услуг. Вакуленко Т.Г.Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия управленческих решений. — СПб: Герда, 2010. С. 47

    Имущество предприятия первоначально создается за счет имущества, переданного ему учредителями в виде вкладов (взносов, паев), увеличивается в процессе производственной и хозяйственной деятельности. К числу материально-вещественных элементов относятся земельные участки, здания, сооружения, машины, оборудование, сырье полуфабрикаты, готовые изделия, денежные средства. Нематериальные элементы создаются в процессе жизнедеятельности предприятия. К ним относятся репутация фирмы и круг постоянных клиентов, название фирмы и используемые товарные чинки, навыки руководства, квалификация персонала, запатентованной способы производства, ноу-хау, авторские права, которые могут быть проданы или переданы. В бухгалтерской отчетности сведения о составе и размещения имущества содержится в активе баланса. Статьи актива баланса сгруппированы по степени ликвидности, то есть скорости превращения их в денежную наличность. Актив баланса включает два раздела: «Внеоборотные активы» (1 раздел) — наименее ликвидные (иммобилизованные) средства и «Оборотные активы» (2 раздел) — ликвидные (мобильные) средства предприятия. Хотелось бы так же отметить что в отличии от оборотных активов, которые в течение оборота переходят из одной формы в другую необоротные активы имеют длительный характер использования. Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика. — СПб.: Издательский дом «Бизнес — пресса», 2009. С. 83 Состав актива баланса можно представить в виде схемы (рис.1.1.).

    Анализ динамики состава и структуры имущества предприятия основан на сравнении отчетных данных бухгалтерского баланса за ряд периодов. Для оценки движения основных средств предприятия и определения степени их износа, изучения состава дебиторов, движения денежных средств и пр. следует использовать дополнительные данные из форм № 3, 4, 5 бухгалтерской отчетности, а также данные первичного бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

    Состав актива баланса можно представить в виде схемы.

    Рис. 1.1. Состав актива баланса.

    Методика оценки имущественного состояния предприятия включает в себя:

    — горизонтальный анализ активных статей баланса, основанный на изучении динамики показателей и определение их абсолютных и относительных изменений;

    — вертикальный анализ активных статей баланса, изучающий структуру имущества и причины ее изменения. В ходе вертикального анализа устанавливается удельный вес отдельных статей по отношению к валюте баланса и по отношению к стоимости внеоборотных и оборотных активов. Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика. — СПб.: Издательский дом «Бизнес — пресса», 2009. С. 57

    На основе данных представленных в годовом бухгалтерском балансе проведем анализ состава и структуры предприятия.

    Таблица 1. Анализ состава и структуры имущества предприятия

    в % к началу периода

    1.Внеоборотные активы, всего в том числе:

    1.1. Нематериальные активы

    1.2. Основные средства

    1.3. Незавершенное строительство

    1.4. Долгосрочные финансовые вложения

    2. Оборотные активы, всего, в том числе:

    2.3. Дебиторская задолженность

    2.4.Краткосрочные финансовые вложения

    2.4. Денежные средства

    Расчет абсолютных изменений, тыс.руб.

    1.Внеоборотные активы, всего в том числе:

    156689352867 = 196178

    1.1. Нематериальные активы

    36500 — 19157 = -17343

    1.2. Основные средства

    120189 — 333710 = 213521

    2. Оборотные активы, всего, в том числе:

    211555449103 = 237548

    6046 — 8354 = 2308

    2118 — 12073 = 9955

    2.3. Дебиторская задолженность

    178339 — 300792 = 122453

    2.4. Денежные средства

    25052 — 127884 = 102832

    Таблица 2. Расчет относительных изменений

    На начало периода

    в % к итогу

    На конец периода

    в % к итогу

    Изменение за период в % к началу периода

    1.Внеоборотные активы, всего в том числе:

    9,91 + 32,64 = 42,55

    2,39 + 41,61 = 44,00

    = 125,20

    1.1. Нематериальные активы

    1.2. Основные средства

    2. Оборотные активы, всего, в том числе:

    1,64 + 0,58 + 48,43 + 6,80 = 57,45

    1,04 + 1,50 + 37,51 + 15,95 = 56

    = 112,29

    2.3. Дебиторская задолженность

    2.4. Денежные средства

    Исходя из данных в таблице 1, мы увидим, что в конце периода по сравнению с началом общая сумма имущества возросла на 433726 тыс. руб. (117,78 %). Внеоборотные активы увеличились на 196178 тыс. руб.(125,20%), а оборотные активы возросли на 237548 тыс. руб.(112,29%), это привело к тому, что темп прироста всего имущества составил 117,78. По этим числам видно, что имущество предприятия растёт, отсюда следует, что предприятие наращивает свой капитал. Изменение общего состава совокупных активов будет характеризовать изменение мобильности совокупных активов.

    Рис. 1.2. Динамика стоимости внеоборотных активов, тыс.руб.

    Рис. 1.3. Динамика стоимости оборотных активов, тыс.руб.

    В составе внеоборотных активов имело место увеличение стоимости основных средств, что может быть следствием развития материально-технической базы предприятия, или результатом переоценки основных средств. Рост стоимости основных средств экономически обоснован, если способствует увеличению объема производства и реализации продукции. Причем темпы роста объема продажи продукции должны опережать рост стоимости основных средств, что отразится на повышении уровня фондоотдачи.

    В отчетном году стоимость основных средств возросла на 177,65%, а выручка от продажи продукции выросла на 52,02%, это свидетельствует о рациональном увеличении активов.

    Нематериальные активы в составе имущества занимают 9,9%, но их уменьшение почти в два раза (на 17345 тыс. руб. или на 47,52%) свидетельствует о сокращении расходов на инновационную деятельность, об отсутствии вложений капитала в патенты и другую интеллектуальную собственность

    На начало отчетного периода стоимость мобильного имущества составила 211555 тыс. руб. Стоимость мобильного имущества по сравнению с началом периода увеличилась на 237548 тыс. руб.(112,29 %) Однако, удельный вес мобильного имущества в стоимости активов предприятия снизился на 1,45 % и составил на конец года 56 %, что обусловлено отставанием темпов прироста оборотных активов (112,29%) по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов (117,78%).

    Прирост оборотных активов обусловлен увеличением материально-производственных запасов, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств. Наибольшее приращение обеспечено увеличением дебиторской задолженности, сумма которой возросла на 122453 тыс. руб., или на 68,66%. На конец отчетного периода ее удельный вес составил 37,51% и снизился на 10,51% по сравнению с началом года. Прирост дебиторской задолженности может быть результатом увеличения товарных ссуд, выданных потребителям готовой продукции, с отсрочкой платежа дебиторов, вызван появлением просроченной задолженности, для погашения которой приятие вынуждено привлекать дополнительные денежные средства, увеличивая кредиторскую задолженность.

    Увеличением запасов материальных ресурсов составило 2308 тыс. руб., или 38,17%. На конец отчетного периода их удельный вес составил 1,04% и снизился на 0,60% по сравнению с началом года.

    Положительным моментом является то, что денежные средства увеличились на 102832 тыс. руб. (410,47 %) — это более чем в пять раз больше по сравнению с началом периода, их удельный вес на конец периода вырос на 9,15% и составил 15,95%, что положительно сказывается на платежеспособности предприятия. Из-за отсутствия отчета о движении денежных средств невозможно сказать, что явилось причиной такого роста денежных средств.

    Наиболее мобильными в составе имущества являются оборотные средства предприятия. В составе же оборотных средств самыми мобильными являются денежные средства, существенный рост которых мы наблюдаем в таблице 1. Денежные средства увеличились на 102832 тыс. руб. (410,47 %), их удельный вес на конец периода вырос на 9,15% и составил 15,95%, что положительно сказывается на платежеспособности предприятия.

    В ходе анализа показателей структурной динамики установлено, что на конец отчетного периода 44 % составляют внеоборотные активы и 56 % — текущие активы.

    В составе внеоборотных активов наибольшую долю занимают основные средства (41,61 %); в составе оборотных активов — дебиторская задолженность (37,51 %).

    Таким образом, за отчетный год наблюдалось увеличение стоимости имущества предприятия. Наблюдается увеличения темпа прироста мобильных средств (112,29 %) и увеличение внеоборотных активов (125,20 %).

    В целом, имущество компании увеличилось на 117,78% или на 433726 тыс. руб. Структура актива баланса компании представлена на рисунке 1.4.

    Рис. 1.4 Структура актива баланса предприятия, % а) На начало периода б) На конец периода

    Из диаграмм видно, что, в то время как внеоборотные активы увеличили свою долю в активе баланса на 1,45%, оборотные активы уменьшились на 1,45%, что определяет тенденцию к замедлению оборачиваемости всей совокупности активов, что отрицательно скажется на финансовой деятельности предприятия.

    1.2 Анализ дебиторской задолженности

    Так как дебиторская задолженность является наиболее значимой статьей оборотных активов, проанализируем ее.

    Дебиторская задолженность — это суммы, причитающиеся от покупателей и заказчиков. Тенденция увеличения дебиторской задолженности ставит предприятие в зависимость от финансового состояния партнеров. Для анализа дебиторской задолженности, кроме баланса, используются материалы первичного и аналитического бухгалтерского учета.

    Источник

    Анализ источников формирования имущества организации таблица

    Особенности состава и структуры имущества предприятия. Анализ дебиторской задолженности, источников формирования имущества, ликвидности. Расчет коэффициентов, характеризующих общую финансовую устойчивость. Факторный анализ прибыли от продажи продукции.

    Рубрика Финансы, деньги и налоги
    Вид курсовая работа
    Язык русский
    Дата добавления 28.05.2014
    Размер файла 412,6 K

    Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

    Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

    Размещено на http://www.allbest.ru/

    • финансовый имущество ликвидность дебиторский
    • Введение
    • 1. Анализ имущественного состояния предприятия и источников его формирования
    • 1.1 Анализ состава и структуры имущества предприятия
    • 1.2 Анализ дебиторской задолженности
    • 1.3 Анализ состава и структуры источников формирования имущества
    • 1.4 Расчет коэффициентов, характеризующих общую финансовую устойчивость
    • 2. Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия
    • 2.1 Определение типа финансовой устойчивости
    • 2.2 Оценка платежеспособности и ликвидности
    • 3. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия
    • 3.1 Факторный анализ прибыли от продажи продукции
    • 3.2 Анализ показателей оборачиваемости текущих активов
    • 3.3 Анализ показателей рентабельности
    • Заключение
    • Список использованной литературы
    • Экономический анализ — наука, изучающая результаты производственно-хозяйственной деятельности предприятия и его структурных подразделений на основе показателей плана, учета, отчетности и других источников информации. Экономический анализ представляет собой системное исследование всех сторон финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

    Предметом экономического анализа является хозяйственно-финансовые процессы предприятия, социально-экономическая эффективность и конечные финансовые результаты их деятельности, складывающиеся под воздействием объективных и субъективных факторов, получающие отражения через систему экономической информации.

    Цель анализа состоит в том, чтобы своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности предприятия, находить резервы улучшения финансового состояния предприятия, его платежеспособности. А так же выработка наиболее достоверных предположений и прогнозов будущих финансовых условий функционирования предприятия.

    Информационной базой анализа финансового состояния предприятия ООО «Темп» является бухгалтерская (финансовая) отчетность. Годовая бухгалтерская отчетность предприятия состоит из «Бухгалтерского баланса» (форма № 1), «Отчета о прибылях и убытках» (форма № 2), «Отчета об изменениях капитала» (форма № 3), «Отчета о движении денежных средств» (форма № 4), «Приложения к Бухгалтерскому балансу» (форма № 5), «Отчета о целевом использовании полученных средств» (форма № 6), Пояснительной записки, аудиторского заключения.

    Мобилизация резервов осуществляется как путем совершенствования технологии, так и путем ликвидации различных потерь. Экономический анализ ставит перед собой задачи:

    1. Оценка результатов деятельности предприятий по выполнению планов, достигнутому уровню развития экономики, использованию имеющихся возможностей;

    2. Разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

    Значение анализа в системе организационно-управленческой деятельности состоит в том, что он позволяет принимать оптимальные тенденции развития предприятий на последующие периоды.

    Качество работы производственных предприятий характеризуется конечным результатом производственно-хозяйственной деятельности, ритмичностью выполняемых работ.

    Повышение качества выполняемых работ зависит не только от самой организации, но и от внешних причин: поставщиков, заказчиков, своевременного поступления финансирования, от социально-политической и экономической ситуации в государстве.

    Проблема, обозначенная в курсовой работе актуальна, так как экономический анализ способствует улучшению плановой работы, повышению уровня всей финансово-хозяйственной деятельности, является неотъемлемой частью работы предприятия.

    Цель проведенного анализа на основе имеющихся данных определить финансовое положение предприятия и дать оценку финансовых результатов деятельности.

    Для достижения поставленной в курсовой работе цели мною решались следующие задачи:

    — изучить методы и методику экономического анализа финансово-хозяйственной деятельности организации;

    — провести экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности организации.

    В курсовой работе будет использована методика анализа финансового состояния предприятия, предложенная Дыбаль С. В., так как она позволяет дать наиболее полную и глубокую оценку финансовому состоянию предприятия, более детально изучить структуру баланса, его активов и пассивов.

    В курсовой работе на основе вышеприведенной методики будут проведены следующие виды экономического анализа: горизонтальный анализ, вертикальный анализ, метод финансовых коэффициентов, сравнительный анализ, факторный анализ.

    Источником данных для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс (форма № 1 бухгалтерской отчетности), источником данных для анализа финансовых результатов является отчет о финансовых результатах предприятия (форма № 2 бухгалтерской отчетности).

    Анализ имущественного состояния предприятия и источников его формирования

    1.1 Анализ состава и структуры имущества предприятия

    Для осуществления своей деятельности предприятие должно располагать определенным набором экономических ресурсов. Обычно в экономической литературе все, что предприятие имеет и использует в производственной деятельности, называется имуществом предприятия.

    Имущество предприятия — материальные и нематериальные элементы, используемые предприятием для производства и реализации продукции, выполнения работ, оказании услуг. Вакуленко Т.Г.Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия управленческих решений. — СПб: Герда, 2010. С. 47

    Имущество предприятия первоначально создается за счет имущества, переданного ему учредителями в виде вкладов (взносов, паев), увеличивается в процессе производственной и хозяйственной деятельности. К числу материально-вещественных элементов относятся земельные участки, здания, сооружения, машины, оборудование, сырье полуфабрикаты, готовые изделия, денежные средства. Нематериальные элементы создаются в процессе жизнедеятельности предприятия. К ним относятся репутация фирмы и круг постоянных клиентов, название фирмы и используемые товарные чинки, навыки руководства, квалификация персонала, запатентованной способы производства, ноу-хау, авторские права, которые могут быть проданы или переданы. В бухгалтерской отчетности сведения о составе и размещения имущества содержится в активе баланса. Статьи актива баланса сгруппированы по степени ликвидности, то есть скорости превращения их в денежную наличность. Актив баланса включает два раздела: «Внеоборотные активы» (1 раздел) — наименее ликвидные (иммобилизованные) средства и «Оборотные активы» (2 раздел) — ликвидные (мобильные) средства предприятия. Хотелось бы так же отметить что в отличии от оборотных активов, которые в течение оборота переходят из одной формы в другую необоротные активы имеют длительный характер использования. Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика. — СПб.: Издательский дом «Бизнес — пресса», 2009. С. 83 Состав актива баланса можно представить в виде схемы (рис.1.1.).

    Анализ динамики состава и структуры имущества предприятия основан на сравнении отчетных данных бухгалтерского баланса за ряд периодов. Для оценки движения основных средств предприятия и определения степени их износа, изучения состава дебиторов, движения денежных средств и пр. следует использовать дополнительные данные из форм № 3, 4, 5 бухгалтерской отчетности, а также данные первичного бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

    Состав актива баланса можно представить в виде схемы.

    Рис. 1.1. Состав актива баланса.

    Методика оценки имущественного состояния предприятия включает в себя:

    — горизонтальный анализ активных статей баланса, основанный на изучении динамики показателей и определение их абсолютных и относительных изменений;

    — вертикальный анализ активных статей баланса, изучающий структуру имущества и причины ее изменения. В ходе вертикального анализа устанавливается удельный вес отдельных статей по отношению к валюте баланса и по отношению к стоимости внеоборотных и оборотных активов. Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика. — СПб.: Издательский дом «Бизнес — пресса», 2009. С. 57

    На основе данных представленных в годовом бухгалтерском балансе проведем анализ состава и структуры предприятия.

    Таблица 1. Анализ состава и структуры имущества предприятия

    в % к началу периода

    1.Внеоборотные активы, всего в том числе:

    1.1. Нематериальные активы

    1.2. Основные средства

    1.3. Незавершенное строительство

    1.4. Долгосрочные финансовые вложения

    2. Оборотные активы, всего, в том числе:

    2.3. Дебиторская задолженность

    2.4.Краткосрочные финансовые вложения

    2.4. Денежные средства

    Расчет абсолютных изменений, тыс.руб.

    1.Внеоборотные активы, всего в том числе:

    156689352867 = 196178

    1.1. Нематериальные активы

    36500 — 19157 = -17343

    1.2. Основные средства

    120189 — 333710 = 213521

    2. Оборотные активы, всего, в том числе:

    211555449103 = 237548

    6046 — 8354 = 2308

    2118 — 12073 = 9955

    2.3. Дебиторская задолженность

    178339 — 300792 = 122453

    2.4. Денежные средства

    25052 — 127884 = 102832

    Таблица 2. Расчет относительных изменений

    На начало периода

    в % к итогу

    На конец периода

    в % к итогу

    Изменение за период в % к началу периода

    1.Внеоборотные активы, всего в том числе:

    9,91 + 32,64 = 42,55

    2,39 + 41,61 = 44,00

    = 125,20

    1.1. Нематериальные активы

    1.2. Основные средства

    2. Оборотные активы, всего, в том числе:

    1,64 + 0,58 + 48,43 + 6,80 = 57,45

    1,04 + 1,50 + 37,51 + 15,95 = 56

    = 112,29

    2.3. Дебиторская задолженность

    2.4. Денежные средства

    Исходя из данных в таблице 1, мы увидим, что в конце периода по сравнению с началом общая сумма имущества возросла на 433726 тыс. руб. (117,78 %). Внеоборотные активы увеличились на 196178 тыс. руб.(125,20%), а оборотные активы возросли на 237548 тыс. руб.(112,29%), это привело к тому, что темп прироста всего имущества составил 117,78. По этим числам видно, что имущество предприятия растёт, отсюда следует, что предприятие наращивает свой капитал. Изменение общего состава совокупных активов будет характеризовать изменение мобильности совокупных активов.

    Рис. 1.2. Динамика стоимости внеоборотных активов, тыс.руб.

    Рис. 1.3. Динамика стоимости оборотных активов, тыс.руб.

    В составе внеоборотных активов имело место увеличение стоимости основных средств, что может быть следствием развития материально-технической базы предприятия, или результатом переоценки основных средств. Рост стоимости основных средств экономически обоснован, если способствует увеличению объема производства и реализации продукции. Причем темпы роста объема продажи продукции должны опережать рост стоимости основных средств, что отразится на повышении уровня фондоотдачи.

    В отчетном году стоимость основных средств возросла на 177,65%, а выручка от продажи продукции выросла на 52,02%, это свидетельствует о рациональном увеличении активов.

    Нематериальные активы в составе имущества занимают 9,9%, но их уменьшение почти в два раза (на 17345 тыс. руб. или на 47,52%) свидетельствует о сокращении расходов на инновационную деятельность, об отсутствии вложений капитала в патенты и другую интеллектуальную собственность

    На начало отчетного периода стоимость мобильного имущества составила 211555 тыс. руб. Стоимость мобильного имущества по сравнению с началом периода увеличилась на 237548 тыс. руб.(112,29 %) Однако, удельный вес мобильного имущества в стоимости активов предприятия снизился на 1,45 % и составил на конец года 56 %, что обусловлено отставанием темпов прироста оборотных активов (112,29%) по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов (117,78%).

    Прирост оборотных активов обусловлен увеличением материально-производственных запасов, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств. Наибольшее приращение обеспечено увеличением дебиторской задолженности, сумма которой возросла на 122453 тыс. руб., или на 68,66%. На конец отчетного периода ее удельный вес составил 37,51% и снизился на 10,51% по сравнению с началом года. Прирост дебиторской задолженности может быть результатом увеличения товарных ссуд, выданных потребителям готовой продукции, с отсрочкой платежа дебиторов, вызван появлением просроченной задолженности, для погашения которой приятие вынуждено привлекать дополнительные денежные средства, увеличивая кредиторскую задолженность.

    Увеличением запасов материальных ресурсов составило 2308 тыс. руб., или 38,17%. На конец отчетного периода их удельный вес составил 1,04% и снизился на 0,60% по сравнению с началом года.

    Положительным моментом является то, что денежные средства увеличились на 102832 тыс. руб. (410,47 %) — это более чем в пять раз больше по сравнению с началом периода, их удельный вес на конец периода вырос на 9,15% и составил 15,95%, что положительно сказывается на платежеспособности предприятия. Из-за отсутствия отчета о движении денежных средств невозможно сказать, что явилось причиной такого роста денежных средств.

    Наиболее мобильными в составе имущества являются оборотные средства предприятия. В составе же оборотных средств самыми мобильными являются денежные средства, существенный рост которых мы наблюдаем в таблице 1. Денежные средства увеличились на 102832 тыс. руб. (410,47 %), их удельный вес на конец периода вырос на 9,15% и составил 15,95%, что положительно сказывается на платежеспособности предприятия.

    В ходе анализа показателей структурной динамики установлено, что на конец отчетного периода 44 % составляют внеоборотные активы и 56 % — текущие активы.

    В составе внеоборотных активов наибольшую долю занимают основные средства (41,61 %); в составе оборотных активов — дебиторская задолженность (37,51 %).

    Таким образом, за отчетный год наблюдалось увеличение стоимости имущества предприятия. Наблюдается увеличения темпа прироста мобильных средств (112,29 %) и увеличение внеоборотных активов (125,20 %).

    В целом, имущество компании увеличилось на 117,78% или на 433726 тыс. руб. Структура актива баланса компании представлена на рисунке 1.4.

    Рис. 1.4 Структура актива баланса предприятия, % а) На начало периода б) На конец периода

    Из диаграмм видно, что, в то время как внеоборотные активы увеличили свою долю в активе баланса на 1,45%, оборотные активы уменьшились на 1,45%, что определяет тенденцию к замедлению оборачиваемости всей совокупности активов, что отрицательно скажется на финансовой деятельности предприятия.

    1.2 Анализ дебиторской задолженности

    Так как дебиторская задолженность является наиболее значимой статьей оборотных активов, проанализируем ее.

    Дебиторская задолженность — это суммы, причитающиеся от покупателей и заказчиков. Тенденция увеличения дебиторской задолженности ставит предприятие в зависимость от финансового состояния партнеров. Для анализа дебиторской задолженности, кроме баланса, используются материалы первичного и аналитического бухгалтерского учета.

    Источник

    Анализ имущества предприятия

    Привет, на связи Василий Жданов в статье проведем анализ имущества предприятия. Грамотное распоряжение имеющимся у компании имуществом – одно из ключевых аспектов успешного хозяйствования. Не менее важно знать, из каких источников поступило, и не навредит ли это организации в будущем. То, насколько логично и целесообразно эксплуатируются ресурсы, можно выяснить, если провести анализ имущества предприятия, результаты которого будут полезны не только руководству фирмы, но и нынешним и потенциальным кредиторам, инвесторам и контрагентам.

    Имущество предприятия: понятие, разновидности

    Прежде всего, определимся с понятием “имущество”. Под имуществом понимаются материальные и нематериальные ценности, а в контексте коммерческой деятельности подразумеваются все те объекты, которые эксплуатируются в процессе производства продукции и реализации товаров, работ и услуг. Различают:

    • амортизируемое имущество (его стоимость постоянно включается в стоимость готового к реализации товара);
    • не амортизируемое имущество (стоимость которого лишь единожды включается в цену реализуемой продукции).

    Кроме того, под имуществом понимаются права и обязанности предприятия, учитываемые в бухгалтерском балансе как Активы и Пассивы – в совокупности они характеризуют имущественное положение фирмы. Если компания передает свои права другой организации, речь идет о правопреемстве. Прекращение же обязанностей возможно при ликвидации юрлица.

    Анализ имущества предприятия

    Оценка стоимости бизнеса Финансовый анализ по МСФО Финансовый анализ по РСБУ
    Расчет NPV, IRR в Excel Оценка акций и облигаций

    Источники формирования имущества коммерческих предприятий

    Финансовыми аналитиками признаются 2 источника формирования имущества организаций, в зависимости от способа их приобретения в распоряжение фирм:

    1. Собственные ресурсы фирм (например, вклады владельцев).
    2. Заемные средства (например, банковские кредиты).

    Рассмотрим разновидности собственных и заемных ресурсов. Для этого обратимся к представленной ниже таблице:

    Любой заем означает для компании-заемщика появление в бухгалтерском балансе обязательства в виде погашения тела кредита и процентов за пользование средствами.

    В зависимости от сроков выплат различают краткосрочные и долгосрочные кредиты.

    С какой целью проводится анализ имущества предприятия

    Анализ имущества предприятия (в большей степени – источников его формирования) производится с целью:

    • оценки общей стоимости хозяйствующего субъекта (в том числе для приватизации и прочих операций);
    • получения оснований для утверждения конкретных сумм при заключения договора лизинга;
    • сдачи в аренду бизнеса или отдельных объектов имущества;
    • определения справедливой цены бизнеса.

    Источники формирования имущества предприятия изучаются с целью выявления доли заемных средств в общей массе ресурсов. Поскольку современные рыночные отношения и высокая конкуренция требуют от компаний наличия большого числа активов, которые обеспечили бы им достаточно быстрое развитие и конкурентоспособность, предприятиям приходится брать имущество взаймы и оформлять кредиты в банках.

    Однако, брать такую практику за правило не рекомендуется – посторонние вложения увеличивают обязательства компании и делают ее деятельность нестабильной. Анализ имущества предприятия помогает вовремя обнаружить высокую долю заемных средств в совокупности имущественного комплекса и предотвратить бесконтрольный рост задолженности перед заемщиками.

    Показатели, определяющие платежеспособность предприятия

    Одной из задач анализа имущества является оценка платежеспособности организации. Платежеспособность – это наличие у хозяйствующего субъекта возможности своевременно исполнять свои обязательства даже тогда, когда все имеющиеся кредиторы разом потребуют незамедлительного расчета по долгам (причем погасить все долги нужно без запуска процедуры распродажи имущества).

    Чтобы дать полноценную оценку эффективности деятельности, мало оценить платежеспособность предприятия – нужно также определить ликвидность (об этом поговорим позднее). Что касается коэффициента платежеспособности, его значение по результатам анализа не должно опускаться ниже 1, т.к. неравенство Кпл 1 означает возможность удовлетворения требований кредиторов имуществом компании.

    По значению показателя платежеспособности можно получить общее представление о том, готова ли фирма рассчитаться не только по краткосрочным, но и по долгосрочным долгам перед контрагентами, банками и государственным бюджетом.

    С какой целью определяется коэффициент ликвидности

    Ликвидность – это способность обращения всего имущества предприятия в деньги (это возможность бизнеса быть проданным). Данный коэффициент дает понять, какова вероятность того, что хозяйствующий субъект сумеет расплатиться по краткосрочным долгам. А анализ имущества помогает выяснить, как быстро будет продано предприятие (другими словами, насколько бизнес ликвиден). Чем скорее компания может быть реализована за деньги, тем выше ее ликвидность.

    Оценка финансовой устойчивости коммерческой фирмы

    Финансово устойчивое предприятие в условиях рынка имеет возможность проводить маневрирование своим бюджетом и бесперебойно производить свои товары (выполнять работы, оказывать услуги). Оценить степень финансовой устойчивости поможет, опять-таки, анализ имущества предприятия. Полное представление об устойчивости фирмы на рынке можно получить, рассчитав 3 коэффициента:

    Анализ имущества предприятия при оценке вероятности банкротства

    Банкротство – это отсутствие у компании ресурсов для исполнения своих обязательств перед кредиторами. Коэффициент, оценивающий вероятность такого исхода, рассчитывается путем деления суммы всех собственных ресурсов компании на совокупную мобильность части оборотов фирмы. Если результат больше 0,1 (это оптимальное значение частного), часть переведенных в деньги активов состоит из собственных ресурсов.

    Иным способом определения вероятности банкротства является деление общего размера дебиторской задолженности на кредиторскую задолженность фирмы. В данном случае оптимальным значением будет 2. И чем больше результат частного, тем хуже – так как высокие значения говорят о чрезмерной зависимости компании от заемных средств.

    Основные показатели, характеризующие имущественное положение компании

    В представленной ниже таблице отражены все основные финансовые коэффициенты, которые характеризуют имущественное состояние коммерческого предприятия:

    Показатель Формула расчета
    Динамика имущества Анализ имущества предприятия
    Доля отложенных налоговых активов во внеоборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля внеоборотных активов в имуществе Анализ имущества предприятия
    Доля долгосрочных вложений в материальные ценности во внеоборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля оборотных активов в имуществе Анализ имущества предприятия
    Доля незавершенного строительства во внеоборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля реальных активов в имуществе Анализ имущества предприятия
    Доля долгосрочных финансовых вложений во внеоборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в оборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля нематериальных активов во внеоборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля запасов в оборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля основных средств во внеоборотных активах Анализ имущества предприятия
    Доля дебиторской задолженности в оборотных активах Анализ имущества предприятия

    Пример анализа имущества коммерческого предприятия

    Как мы успели выяснить, показателей имущественного состояния коммерческих фирм существует множество. Соответственно, анализ имущества предприятия предполагает комплексный подход. Поэтому в рамках данной статьи рассмотрим упрощенный пример данного финансового исследования. Сперва проведем оценку состава и структуры имущества компании:

    Анализ имущества предприятия

    Основываясь на данных, полученных из таблицы, можно сделать следующие выводы:

    • Величина имущества компании выросла по большей части из-за увеличения оборотных средств (на это указывает уменьшение значения коэффициента соотношения ОС и оборотных средств).
    • Стоимость реального имущества = стоимости ОС. Компания отличается низким производственным потенциалом, т.к. отмечается маленькая доля реального имущества в общем имуществе фирмы. За отчетный период исследуемый потенциал вырос на 46,96%, однако, его доля в общей совокупности имущества снизилась на 9,81%.
    • Дебиторская задолженность составила более половины удельного веса финансовых средств и расчетов в базисном периоде, но в отчетном периоде таковая вовсе отсутствует. Величина денежных средств растет на 373,91%, и доля их увеличивается на 52,94% – значит, компания увеличивает маневренность оборотных средств.
    • 100% оборотных активов составили расчеты и деньги (сумма строк 230, 240, 250, 260), а в структуре оборотных средств нет запасов и прочих материальных активов. Величина денежных средств и расчетов выросла на 123,02%, если сравнивать с базисным периодом. Логично, что и ее удельный вес в структуре имущества повысился на 9,81%.

    Теперь проанализируем динамику состава и структуры источников формирования имущества нашей компании:

    Анализ имущества предприятия

    Выводы могут быть сделаны следующие:

    • Доля собственных средств в источниках имущества снижается с 16,45% до 8,65%, хотя состав СС не меняется в динамике.
    • Нераспределенная прибыль отсутствует. Добавочный (82,3%) и уставный капитал (17,7%) в динамике не изменяются.
    • Фонды потребления падают в структуре краткосрочных долгов с 27,18% до 3,60%. Абсолютная их величина уменьшается на 72,43%.
    • Краткосрочные обязательства составили 100% заемных средств, причем преобладает кредиторская задолженность (72,82% в базисном, 96,40% – в отчетном периоде). Абсолютная сумма кредиторской задолженности повысилась на 175,36%, а доля ее в структуре краткосрочных задолженностей увеличилась на 23,58%. Авансы полученные получили наибольший удельный вес в структуре кредиторской задолженности (их доля выросла в отчетном периоде на 10,19%).
    • Финансирование оборотных средств происходит за счет заемного капитала, т.к. наличие собственных оборотных средств является отрицательным и в базисном, и в отчетном периоде.
    • Обнаружена тенденция к снижению финансовой устойчивости, т.к. соотношение заемных и собственных средств намного больше 1 (с увеличением в отчетном периоде). Тем временем показатель финансовой устойчивости и без того низкий.

    Ответы на часто задаваемые вопросы по теме “Анализ имущества предприятия”

    Вопрос: Что входит в имущественный комплекс? Признается ли объект имуществом предприятия, если не была произведена государственная регистрация?

    Ответ: Под имущественным комплексом подразумеваются материальные ценности, такие как земельные участки, сооружения, здания, оборудование, машины, сырье, готовая продукция, а также нематериальные ценности – товарный знак, бренд, права пользования чем-либо (собственности, оперативного управления, хозяйственного ведения, пожизненного наследования) и т.п. Имущество может быть движимым и недвижимым (которое невозможно переместить без видимых нарушений целостности). Государственная регистрация проводится в отношении недвижимости (готовых и незаконченных построек, лесных массивов, речных судов, космических аппаратов и т.д.). А движимое имущество, за небольшими исключениями, не требует гос. регистрации.

    Вопрос: Что относится к нематериальному имуществу, и представляет ли оно достаточную ценность для участия в анализе имущественного положения компании?

    Ответ: Нематериальное имущество – это все то, что является неосязаемым, но при этом представляет ценность. Речь идет о репутации предприятия, товарный знак, клиентская база, секреты производства, контракты с покупателями, квалифицированные кадры и т.д. Нематериальные активы представляют большую ценность, делают компанию уникальной, конкурентоспособной и привлекательной для потребителя и инвесторов.

    Источник

    Читайте также:  Количественный анализ контент анализа документов
Adblock
detector